Стейкинг Ethereum 2.0

Суть стейкинга – блокировка определённого количества своего эфира (ETH) на своём счету, чтобы была возможность участвовать в валидации транзакций и получать за это некоторое вознаграждение.

Эта заблокированная сумма называется «стейком» или «ставкой». Любой участник сети блокчейна, работающего на основе механизма консенсуса proof-of-stake, может присоединиться к этому процессу. Кроме того, существует несколько разновидностей стейкинга, каждая со своими преимуществами и удобствами.

Команда разработчиков блокчейна Ethereum в данный момент работает над масштабным обновлением, которое они решили назвать Ethereum 2.0. Оно подразумевает полный реинжениринг всей платформы с целью превращения её в новую – более устойчивую к проблеме масштабирования. Начало реализации этого проекта планируется на лето 2020 года, а продлится весь процесс год или два, пока не будут завершены все 3 основных этапа перехода. И одним из наиболее существенных изменений в протоколе Ethereum 2.0 будет переход от механизма консенсуса proof-of-work к proof-of-stake или к «доказательству доли».

Что такое «доказательство доли»?

PoS – это механизм консенсуса, использующийся в некоторых блокчейнах. Он предоставляет тем пользователям, у которых есть некоторая доля сетевых токенов, право получать вознаграждение за проверку новых блоков блокчейна. Данный метод отличается от PoW, используемого в сети Биткоин, в котором право валидации блоков получает пользователь, первым нашедший решение сложной криптографической задачи, а это означает, что у узлов с большими вычислительными мощностями есть безоговорочное преимущество перед остальными.

Если пользователь согласен действовать в рамках алгоритма консенсуса PoS, то его стейк блокируется и использовать эти токены он временно не может. А в случае ошибки или злонамеренного действия против интересов сети, токены можно окончательно потерять.

Любой участник сети может принять участие в этом процессе. Однако стейк вовсе не является гарантией того, что его владельца выберут для валидации очередного блока. Он предоставляет только «право участия в процессе выбора». Причём в большинстве ситуаций вероятность таки оказаться валидатором прямо пропорциональна величине заблокированного стейка. Если узел, например, заблокировал токенов на стоимость в 1% от общего пула всей стейков, то он, соответственно, получает право на подтверждение 1% всех блоков. Также определённую роль при выборе проверяющего может играть продолжительность блокировки средств и время, прошедшее с последнего момента выбора участника проверяющим.

Почему Ethereum 2.0 будет работать на основе PoS?

Если кратко – то для большей децентрализации и более высокой скорости работы блокчейна.

Изначально Эфириум работал на основе алгоритма консенсуса PoW – так сложилось исторически. На момент запуска блокчейна, не было реальной альтернативы данному алгоритму. Однако вскоре стало понятно, что концепция proof-of-stake является более энергоэффективной, нежели PoW.

Кроме того, разработчики Ethereum активно выступают за повышение степени децентрализации своей платформы, и PoS им в этом поможет. Дело в том, что процесс майнинга сейчас практически полностью находится в руках крупных майнинговых пулов их Азии и Европы, поскольку у них есть заметное преимущество в вычислительных мощностях, благодаря использованию специализированного дорогостоящего оборудования. Простым пользователям с ними конкурировать нереально.

При PoS, валидатором может стать любой пользователь, вложивший свои токены в общий стейк. Причём алгоритм организован таким образом, чтобы реальные шансы были даже у тех, кто вложил минимально-допустимую сумму. Это серьёзно повысит степень децентрализации блокчейна и уберёт его зависимость от вычислительных мощностей.

Кроме того, в новом Ethereum 2.0 будет реализован принцип шардинга, который значительно повысит общую пропускную способность сети.

Как будет работать стейкинг в Эфириум 2.0?

Точно также, как и на других платформах, работающих на основе алгоритма PoS – блокировка средств, загрузка клиента и ожидание своей очереди на валидацию.

Подключиться к процессу будет относительно просто. Есть минимальная допустимая величина стейка – 32 ETH. Также участник должен будет в обязательном порядке запустить на своей машине узел-валидатор. Специализированного оборудования для этого, к счастью, не нужно – обычный компьютер или ноутбук вполне с этой задачей справится. Вот только узел должен быть подключён к блокчейну постоянно, иначе валидатору придётся заплатить некоторый штраф.

Ожидается, что прибыль от размещения токенов ETH в стейке будет составлять от 4 до 10 процентов годовых от внесённой суммы. Что касается тех, кто попробует воспользоваться возможностями валидатора в личных целях, то против них будет работать алгоритм “slashing”.

Различия между Ethereum 2.0 и другими PoS-платформами

Уже сейчас существуют платформы, работающие на основе алгоритма консенсуса PoS - Tezos, Algorand и Qtum.

Tezos разработали собственный алгоритм консенсуса «Liquid Proof-of-Stake». Нечто среднее между PoS и делегированным PoS. Проверка блоков в этом блокчейне называется «baking» или «выпечка». Кроме того, любой, кто владеет токенам Tezos (XTZ) может передать определённую их долю действующему валидатору, чтобы тот мог действовать от имени пользователя и делиться частью прибыли за «выпечку». Однако передаётся не сам токен, который остаётся в кошельке пользователя, а право его использования в процессе подтверждения. Для того, чтобы стать полноправным валидатором, впрочем, необходим базовый взнос в 8000 XTZ. Согласно отчётам, прибыль от стейкинга в Tezos составляет примерно 7 процентов от величины изначальной ставки.

Algorand использует классический PoS. А в дополнение к нему – программу «secret self-selection», которая случайным образом выбирает валидаторов из списка тех, кто участвует в процессе стейкинга. Но основная «фишка» Algorand заключается в том, что вознаграждение получают все держатели токенов Algo просто за то, что участвуют в программе. Можно даже ничего не блокировать и не участвовать в процессе подтверждения блоков. Так что минимальной ставки для участия в процессе нет. Но и норма доходности несколько ниже – порядка 5% для каждого владельца токенов Algorand.

Qtum тоже использует «чистый» PoS. Любой пользователь, у которого есть токен Qtum или даже его часть, может стать валидатором и конкурировать за право проверки блоков. Проект даже разработал специальное мобильное приложение, чтобы пользователям было проще участвовать в стейкинге. А для более продвинутых участников есть возможность пользоваться функциями «командной строки», дающей некоторые дополнительные преимущества. Стейкинг в Qtum обеспечивает доходность порядка 7% годовых. Минимальная сумма взноса отсутствует, однако чем больше токенов будет заблокировано – тем выше шансы стать избранным валидатором.

Существуют и другие блокчейны, использующие механизм PoS, например - EOS, Cosmos и ряд других. И многие из них используют более продвинутую версию доказательства доли – делегированное доказательство доли или DPoS.

Что такое пул стейкинга?

Если кратко, то это когда несколько пользователей объединяются вместе, чтобы участвовать в процессе стейкинга в качестве единого валидатора.

Основное преимущество пулов заключается в том, что они позволяют участникам объединять свои средства и повышать свои шансы стать избранными валидаторами. С другой стороны, вознаграждение распределяется пропорционально внесённой сумме, так что итоговая прибыль, как правило, значительно меньше.

Стейкинг-пулы могут стать хорошим источником пассивного дохода для тех, кто не обладает должными знаниями для настройки собственного проверяющего узла в сети. Также преимуществом является тот факт, что средства в них блокируются – их можно забрать практически в любой момент.

Риски и преимущества стейкинга

Главное преимущество стейкинга – возможность получать доход просто от владения криптовалютой. И при этом быть активным участником избранного блокчейн-проекта.

Однако помещая свои активы в стейк, пользователь блокирует их на определённый срок. И если вдруг произойдёт внезапное падение рынка, до конца срока блокировки продать крипту, чтобы как-то компенсировать убытки, не получится.

Даже незначительная негативная динамика рынка может привести к тому, что вознаграждение перестанет покрывать снижение стоимости крипты. Что касается тех, кто участвует в формировании пула стейкинга, то они должны понимать, что отдают свою криптовалюту в чужие руки. А это – всегда риск. Поэтому не стоит забывать, что свои приватные ключи нельзя передавать никому, даже тем, кто, якобы, активно действует в ваших интересах.